第一节 孙悟空大闹妖洞 如来佛暗示主人
悟空进洞后四处寻找，终于找到了那妖怪藏抢走的兵器的地方，一眼就看见自己的金箍棒正斜倚在墙边，喜不自胜，一时间忘乎所以，变回本相，拿起金箍棒，一路打了出去，慌得那群妖怪胆战心惊，四处逃窜。
悟空出了洞，来见一众神仙，众仙见他手拿着金箍棒，急忙问：“你的宝贝失而复得，我们的呢？”悟空正要答言，忽听山坡下锣鼓齐鸣，喊声振地，独角兕大王率众小妖追了出来：“泼猴，光天化日竟敢在我洞府里行凶！”悟空笑道：“我去拿回自己的东西，又有何不可？”两人话不投机当场动手，一直打到日头偏西都不分胜负，便停手各自回去休整。悟空对众位神仙说：“那妖怪现在定然疲倦，我现在就进去查看一番，顺手把你们的兵器都弄回来。”众仙拜谢，悟空又化作飞虫，二次潜入妖洞之中。
刚进洞，就听见独角兕大王说道：“小的们，都打起精神，小心那孙悟空趁夜潜进来偷东西。”而后那妖怪就开始脱衣准备就寝，看来真是累坏了。悟空眼尖，一下子看到那个古怪的圈子就套在妖怪的左胳膊上，就变成一只跳蚤跳过去咬那妖精，弄得那妖翻来覆去不能入睡，但即使这样，他也不肯摘下圈子好好挠一挠。悟空知道妖怪防备得紧，只得打消偷圈子的念头，转而飞进之前找到金箍棒的那间屋子，拔了些毫毛变作三五十个小猴，命他们帮着拿了那些天将的兵器，而后骑上火龙，一边放火，一边冲出洞去。
独角兕大王好不容易睡下，朦胧中就听洞里一片大乱，睁眼一看，火光四起，赶忙爬起来拿着圈子将火收了，心知这一切定是孙悟空捣的乱，恨得咬牙切齿。正在这时，忽然又有小妖来报，说孙悟空连同一众神仙正在洞外叫阵，便提着长枪，带了宝贝，走出门来迎战。众神仙见他出来了，个个恨不得将之碎尸万段，各挺兵器，照着妖怪一通猛攻，妖怪招架不住，又拿出圈子，叫了声“着”，这下子众神仙依然赤手，孙大圣仍是空拳，妖魔依旧得胜回洞。
众神仙落败，不由得垂头丧气：“那圈子实在厉害，不知到底是什么来历？”悟空沉思道：“佛法无边，不如我去西天问问如来佛祖，定能问出那圈子的来历。”众神仙连连点头，悟空立即驾云往西天求见如来。
如来见悟空来了，便问道：“听说观音菩萨教你皈依佛门，保三藏取经，如今你怎么一个人来了？”悟空便将事情经过讲述一遍，如来说道：“我没什么可告诉你的，你去找太上老君问问吧。”悟空得了指点，便去天宫寻太上老君去了。
悟空刚进兜率宫，老君立即出来相迎，悟空也不说话，只是东张西望，忽见那牛栏边有个小童子在打瞌睡，青牛却不在栏中，便笑着说道：“老君，你的牛跑了！”老君大惊，忙叫醒小童一问，得知那青牛已经下界七天了，再仔细查看自己的东西，发现宝贝金刚琢也不翼而飞了。悟空断定那青牛就是独角兕大王，便拖着太上老君下凡前去降妖。
第二节 老君执扇降妖怪 三藏吞水怀鬼孕
老君执了芭蕉扇，同悟空驾着祥云出了仙宫。见过众神仙之后，老君让悟空前去诱敌，悟空便跳到妖洞前高声断喝：“妖怪，快快出来受死！”那妖心想，不知这死猴子此次又请了谁来帮忙，便带着圈子，拿着枪出来迎战。悟空纵身跳过来，给了他一个耳光：“妖怪，这次你死定了！”打完转身就跑，独角兕大王暴怒，紧追不舍，就听见半空中有人说道：“牛儿还不归家！”妖怪心下大惊：这猴子竟把我主人请来了！老君念了个咒语，将芭蕉扇扇了一下，那怪就力软筋麻，只得将圈子丢了，现了本相，果然是一只青牛。
老君辞了众神仙，跨上青牛背，驾彩云回兜率院去了。孙悟空和众神仙打入洞里，把那百十个小妖尽数打死，各取了自己的兵器。悟空送走众神仙，又到后面将三藏三人救了出来，师徒四人休整片刻，离开妖洞继续西行。
师徒翻山越岭，风餐露宿，这天走到一条小河前，三藏勒过马观看，见河中央有条船，船上似乎有人，便喊道：“艄公，摆渡了！”船渐渐滑到岸边，四人连马一同上去，八戒见那船夫竟是个女子，便笑道：“艄公不在却是艄婆撑船。”那女子笑而不答，只是撑船摇桨，很快靠了岸。
三藏见河水清澈，觉得口渴，便让八戒给他舀了一钵河水，喝了有一少半，还剩了多半，八戒接过来一气饮干。四人继续上路，走了不一会儿，三藏忽觉腹痛，八戒也嚷着腹痛，沙僧认为是喝冷水喝的，可两人的肚子渐渐大了，用手摸时，里面似有血团肉块。还好路旁有一村舍，悟空、沙僧赶忙扶着三藏、八戒进去，想讨口热汤暖暖腹。
村舍有个老婆婆在打扫，悟空上前打个问讯道：“婆婆，我们是东土大唐来的，我师父因为过河吃了河水，觉得肚腹疼痛，能不能烧些热汤给他们喝啊？”那婆婆听了，先是一愣，而后笑弯了腰：“哎呀，热汤是没有用的！我们这里是西梁女国，没有男子，想要怀孕就去喝子母河的河水，你师父想必是误饮了河水，成了胎气，再过两天就要生孩子了！”三藏大惊，拉着那婆婆连声问：“可有化解的办法？”婆婆笑道：“堕胎药什么的可不管用，你们必须去解阳山寻些落胎泉的井水，喝了那水才能解胎气。但如今井水被如意真仙控制了，不拿厚礼前去求他，他是不会给你们的。”
悟空哪里会怕什么真人啊，问明路径，便驾云去了解阳山，报上自己的名号，满以为那如意真仙定会将落胎泉水双手奉上，不想那真人却杀气腾腾冲了出来，指着悟空骂道：“你就是那个害了我侄子红孩儿的孙悟空！”悟空赔笑：“什么叫害了他！红孩儿去菩萨那里做善财童子不很好吗？”如意真仙咬牙切齿，挥动如意钩向悟空攻来，两人杀在一起。那道人自不是悟空对手，几回合就败下阵去，关起门不敢出来。悟空也不和他纠缠，径自跳进院里取那井水。
谁知每当悟空打水时，那道士都会上前骚扰，悟空不得不放下吊桶迎战，道士见他放下吊桶，便又远远逃走，可一见他又想打水便又上前骚扰。悟空不胜其烦，便一个筋斗翻回村舍，将沙僧拉来帮忙。